Cenário Internacional
Estados Unidos
Na última quarta-feira (10), a Walt Disney revelou seus resultados financeiros do segundo trimestre fiscal de 2023, referente ao primeiro trimestre deste ano, registrando um lucro líquido de US$1,27 bilhão. O resultado representa um aumento significativo em comparação com os US$ 470 milhões obtidos no mesmo período do ano anterior, mais que dobrando os ganhos. O lucro diluído por ação atingiu o valor de US$ 0,93. É interessante notar que esse resultado está alinhado com a previsão do FactSet, que já estimava um lucro de US$ 0,93 por ação. Essa consistência é um sinal positivo para a empresa e demonstra sua estabilidade no mercado. Além disso, a receita da gigante do entretenimento teve um crescimento anual de 13% no primeiro trimestre do ano, alcançando o valor expressivo de US$ 21,815 bilhões. Esse aumento na receita é um reflexo do sucesso contínuo da empresa em suas diversas áreas de atuação como parques, hotéis e serviços de streamings.
No entanto, o serviço de streaming Disney+ apresentou uma queda de 4 milhões de assinantes em relação ao trimestre anterior, chegando a 157,8 milhões de assinantes. Apesar disso, a empresa conseguiu reduzir seus prejuízos relacionados ao serviço, graças ao aumento na receita proveniente de parte das assinaturas. “Estamos satisfeitos com nossas realizações neste trimestre, incluindo o melhor desempenho financeiro de nosso negócio de streaming, que reflete as mudanças estratégicas que estamos fazendo em toda a empresa para realinhar a Disney para crescimento e sucesso sustentados”, declarou Rober Iger, CEO da empresa. No entanto, as ações da Disney encerraram a semana com queda de 8,49%, a US$ 91,99.
Os títulos da Disney acumulado do ano registra uma leve valorização de 3,39% e no fechamento desta semana caiu 8,49%, para US$ 91,99
Fonte: Google Finance
Saindo dos resultados financeiros, durante a semana o ex-presidente americano, Donald Trump, foi considerado culpado por abuso sexual e difamação em um julgamento movido por Elizabeth Jean Carroll. Ele deverá pagar cerca de US$ 5 milhões em danos. Trump negou as acusações, mas optou por não se defender ou testemunhar. O júri considerou o abuso sexual, mas não o estupro, e analisou separadamente a difamação. Como é um caso civil, não haverá consequências criminais para Trump. Carroll buscava compensação financeira, mas o valor exato não foi especificado.
Trump é condenado por abuso sexual e difamação em caso envolvendo jornalista Carroll
Fonte: Poder 360
A reunião dos líderes financeiros do Grupo dos Sete (G7) nesta quinta-feira (11) foi ofuscada por um impasse em Washington em relação ao aumento do teto da dívida dos Estados Unidos. Esse impasse tem gerado preocupações sobre uma possível recessão nos EUA, enquanto os bancos centrais buscam uma transição suave para a economia global. O presidente do banco central do Japão, Kazuo Ueda, país anfitrião, mencionou que a crise da dívida dos EUA poderia ser discutida durante a reunião do G7. Ele enfatizou a importância de o grupo estar preparado para lidar com quaisquer repercussões do mercado que possam surgir como resultado desse impasse. “As consequências imediatas são algo com que as autoridades dos EUA terão de lidar. Mas (o grupo G7) provavelmente examinará a situação… e responderá conforme necessário”, afirmou Ueda.
Em uma declaração divulgada ainda no mesmo dia, o Fundo Monetário Internacional (FMI) alertou que um possível calote da dívida dos Estados Unidos, devido à falha em aumentar o teto da dívida do país, teria consequências extremamente graves tanto para a economia americana quanto para a economia global. Isso incluiria custos provavelmente mais elevados de empréstimos. Durante uma coletiva de imprensa, a porta-voz do FMI, Julie Kozack, destacou a importância de as autoridades dos EUA permanecerem atentas às novas vulnerabilidades no setor bancário do país, incluindo bancos regionais, que podem surgir em um ambiente de taxas de juros consideravelmente mais altas. Essa vigilância é crucial para uma adaptação eficaz e para evitar impactos negativos nesse ajuste.
No âmbito dos indicadores americanos, o principal destaque da semana foi para o Índice de Preços ao Consumidor (CPI, na sigla em inglês) divulgado pelo Departamento do Trabalho nesta quarta-feira (12). O índice da inflação mensal americana subiu em 0,4% em abril, após alta de 0,1% em março e no acumulado dos últimos 12 meses, a inflação atingiu 4,9%. O indicador foi o mesmo que o estimado pelos analistas do consenso Refinitiv de 0,4% em abril, mas ainda segue em uma magnitude superior aos 2% preferidos do Federal Reserve para a inflação americana. já o núcleo da inflação que desconsidera variações nos preços dos alimentos e energia, apresentou uma alta mensal de 0,4% e anual de 5,6%.
O gráfico apresenta a inflação anual dos EUA desde o início da pandemia em 2020, onde atualmente está em 4,99% ao ano
Fonte: Google Finance
Os principais índices de Wall Street encerraram a semana de maneira mistas. Com isso, o Nasdaq 100 foi o único que registrou alta dos índices, valorizando 0,61% a 13.340,18. Já o S&P 500 e Dow Jones fecharam a semana com baixas, caindo 0,29% a 4.124,08 e 1,11% a 33.300,62 pontos, respectivamente.
Na imagem abaixo, podemos observar todas companhias que reportaram seus resultados trimestrais durante a semana.
Resultados que foram reportados durante esta semana do mercado americano
Fonte: Interactive Investor
* PMO = Antes do mercado abrir (do inglês, Pre Market Open), AMC = Depois do mercado fechar (do inglês, After Market Close).
Europa
No contexto político, neste domingo, dia 14 de maio de 2023, os cidadãos turcos foram às urnas para escolher o próximo presidente e os parlamentares que governarão o país pelos próximos cinco anos. O atual presidente, Recep Tayyip Erdogan, que está no poder há duas décadas, busca a reeleição, mas enfrenta um cenário delicado que pode levá-lo a ser derrotado pelo seu principal adversário da oposição, Kemal Kilicdaroglu. Kilicdaroglu liderava a corrida eleitoral antes do pleito, mas para ser eleito, o candidato precisará de mais de 50% dos votos. Caso seja necessário um segundo turno, ele ocorrerá no dia 28 de maio.
A Turquia enfrenta uma instabilidade social e econômica que deve ser um fator-chave na votação deste final de semana. Regiões do país ainda tentam se reerguer do terremoto ocorrido em fevereiro deste ano, que deixou mais de 50 mil mortos e milhões de deslocados na Turquia e Síria. A economia será um fator de destaque nas eleições deste ano, segundo especialistas. O quadro econômico é bastante complicado, com inflação de 50%, o que foi essencial para o crescimento da oposição. Uma eventual derrota de Erdogan pode gerar mudança de orientação do governo da Turquia, já que o atual presidente é representante de uma ampla aliança conservadora e seus adversários pertencem a grupos mais voltados à centro-esquerda.
As pesquisas indicam um possível comparecimento recorde de eleitores nas eleições de 2023. Uma eventual alta participação popular indica o aumento da preocupação do país com a política, enquanto o acirramento da disputa, considerando que a oposição faz efetivamente frente ao atual mandatário, mobiliza mais votantes. Além disso, a comunidade internacional também estará de olho nas eleições turcas, porque o país faz parte da Organização do Tratado do Atlântico Norte (Otan) e tem forte relação com a Rússia, sendo um entrave para a adição de novos membros ao grupo militar.
A população da Turquia vai às urnas neste domingo, 14 de maio de 2023, para as eleições presidenciais e parlamentares.
imagem: Cemal Yurttas / dia images via Getty Images
Os ministros das Relações Exteriores da União Europeia se reuniram nesta sexta-feira para discutir a estratégia de reduzir a dependência econômica da UE em relação à China. Embora tenham concordado com as linhas básicas do plano para ajustar a política em relação à China, o chefe da diplomacia da UE, Josep Borrell, ressaltou que agora é preciso descobrir como transformar essa estratégia em realidade.
A UE atualmente depende ainda mais da China em tecnologias essenciais do que da energia russa. O objetivo não é desacoplar as economias europeia e chinesa, mas sim re-equilibrar o relacionamento. Borrell salientou que isso levará tempo e requer a revisão de todas as relações econômicas com a China.
As autoridades agora irão refinar a proposta para apresentá-la aos líderes da UE em uma cúpula em junho. O plano é uma tentativa de encontrar um equilíbrio entre as opiniões dos 27 países membros da UE, manter uma abordagem distinta da UE em relação a Pequim e preservar uma parceria próxima com Washington. O documento também destaca a necessidade de a UE “diversificar as fontes de suprimento em setores-chave”, reduzindo a dependência da UE em relação aos produtos chineses e evitando futuras crises.
As autoridades agora refinarão a proposta para apresentá-la aos líderes da UE, que devem discutir a China em uma cúpula em junho
Imagem: REUTERS
As bolsas da Europa encerraram em alta nesta sexta-feira (12), recuperando parte das perdas recentes. A divulgação de balanços de empresas importantes e a divulgação de dados da economia do Reino Unido, impulsionaram os resultados. O índice pan-europeu Stoxx 600 teve alta de 0,37%, a 465,32 pontos. O Produto Interno Bruto (PIB) do Reino Unido cresceu 0,1% no primeiro trimestre do ano em relação aos três meses anteriores, segundo levantamento preliminar, e a produção industrial britânica avançou 0,7% em março, superando as expectativas de estabilidade no período. Em Londres, o FTSE 100 subiu 0,31%, a 7.754,62 pontos.
O banco francês Société Générale e a seguradora alemã Allianz divulgaram balanços trimestrais. Em Paris, a ação do Société avançava 1,33%, enquanto outros bancos, como o BNP Paris (+2,25%), também avançaram. Na cidade, o CAC 40 avançou 0,45%, a 7.414,85 pontos. Enquanto isso, em Frankfurt, a ação Allianz tinha modesto ganho, de 0,28%. Ali, o DAX subiu 0,50%, a 15.913,82 pontos. Em Milão, o Bper Banca subiu 2,25%, enquanto o FTSE MIB avançou 0,92%, a 27.347,32 pontos. Em Madri, o BBVA avançou 1,41%, ajudando no impulso do IBEX 35 a uma alta de 0,57%, a 9.234,00 pontos. Em Lisboa, o PSI 20 subiu 0,05%, a 6.074,44 pontos. A consultoria Capital Economics avalia que ainda não há recessão, mas com o peso total das taxas de juros mais altas ainda a serem sentidas, é muito cedo para avaliar que está tudo bem. Para a consultoria, serão os próximos dois lançamentos de mercado de trabalho e dois de inflação que determinarão se a taxa de juros subirá acima de 4,50% em sua próxima reunião de política monetária em junho.
Em Frankfurt, a ação Allianz tinha modesto ganho, de 0,28%. Ali, o DAX subiu 0,50%, a 15.913,82 pontos
imagem: Reuters
Em relação ao BCE, segundo o relatório do Tribunal de Contas Europeu divulgado nesta sexta-feira, os supervisores do Banco Central Europeu (BCE) têm sido muito lenientes com os bancos no gerenciamento do risco de crédito, especialmente em relação aos piores desempenhos. O relatório destaca diversas deficiências no processo de supervisão do BCE, incluindo a aplicação inconsistente das regras, a leniência em relação aos credores de maior risco, a demora na tomada de decisões de capital e a falta de equipe de supervisão adequada. Além disso, a auditoria concluiu que o BCE não impôs exigências de capital proporcionalmente mais altas quando os bancos enfrentam riscos mais altos, o que significa que os riscos não estão claramente ligados à exigência imposta. O relatório aponta ainda que a metodologia usada pelo BCE desde 2021 para determinar os requisitos adicionais de capital não garante que os vários riscos individuais dos credores sejam cobertos adequadamente. O relatório é o primeiro desde que o BCE concordou em compartilhar dados sensíveis específicos de bancos para fins de auditoria, mas suas recomendações não são vinculativas. O BCE, por sua vez, defendeu em grande parte suas práticas, embora tenha reconhecido alguns problemas.
Ásia
A China deverá estabilizar e diversificar as importações de soja, segundo afirmou um funcionário do departamento de reserva de grãos do governo na quinta-feira (11). O país deverá continuar promovendo maior produção doméstica da safra.
Em entrevista coletiva, Lu Jingbo, vice-diretor da Administração Nacional de Alimentos e Reservas Estratégicas da China afirmou que o país aumentou a produção de soja de 20 milhões de toneladas, gerando um excedente de 5 milhões de toneladas após consumo. Segundo Lu, o país “desenvolverá novos mercados de origem da soja enquanto estabiliza os mercados tradicionais de soja”.
Na sexta-feira (12) um representante especial da China para assuntos da Eurásia, Li Hui, deverá ir à Rússia e à Ucrânia para desenvolver um acordo de paz – conforme confirmou o Ministério das Relações Exteriores da China. A viagem de Li deverá abranger ainda Polônia, França e Alemanha – que atuam de forma significativa no conflito. A visita acontecerá após conversa de Xi Jinping com Volodymyr Zelensky no mês passado por telefone, contato realizado pela primeira vez desde a invasão da Rússia.
Li Hui, representante especial da China para assuntos da Eurásia deverá realizar viagens para desenvolver acordo de paz entre os países envolvidos no conflito da Rússia e Ucrânia. – Foto: Weibo
Ainda na sexta-feira (12), o principal regulador de mercado da China afirmou que a fabricante Tesla deverá fazer um recall de mais de 1,1 milhão de carros no país devido a riscos de segurança. A partir de 29 de maio, a empresa americana deverá reparar 1.104.622 veículos produzidos entre 12 de janeiro de 2019 e 24 de abril de 2023 – conforme informou a Administração Estatal de Regulação de Mercado (SAMR). O valor é significativo, representando quase a totalidade das vendas da empresa no país durante o período de 4 anos.
Com relação aos dados econômicos, segundo dados publicados pelo PBoC, os bancos chineses liberaram 718,8 bilhões de yuans (US$ 103,67 bilhões) em novos empréstimos – valor bem abaixo do repassado em março (3,89 trilhões de yuans).
O índice de preços ao consumidor da China (CPI, na sigla inglês) divulgado na quarta-feira (10) apresentou um aumento na taxa anual de 0,1% em abril – um ritmo abaixo do esperado pelo mercado, conforme dados divulgados Escritório Nacional de Estatísticas (NBS). O Índice de preços ao produtor recuou 0,5%.
Na sexta-feira (12) as bolsas asiáticas fecharam majoritariamente em baixa, diante das preocupações com o setor bancário dos EUA e os sinais de recuperação mais lenta da China. Os dados de inflação baixa e a desaceleração da concessão de crédito no país indicam que a recuperação após a pandemia de Covid de uma das maiores economias do mundo está perdendo força. O índice Shanghai Composite apresentou queda acumulada semanal de -1,86%, fechando aos 3.272,36 pontos.
Cenário Nacional
Principais resultados reportados na próxima última semana do mercado brasileiro
Fonte: InfoMoney – Elaboração própria
Perspectivas Para a Próxima Semanal
Estados Unidos
A próxima semana em território americano será marcada pelo discurso do presidente do FED, Jerome Powell, na sexta-feira (19). O pronunciamento é extremamente aguardado pelo mercado, devido as divulgações de informações referentes a política monetária futura e a influência que Powell tem sobre o valor do dólar.
Em relação aos indicadores a serem apresentados ao mercado, destaque para: Produção Industrial, divulgado pelo FED, o mercado espera uma queda de -0,1% na produção industrial, cerca de 0,5p.p menor do que a registrada no mês de abril. Além disso, destaque para a divulgação das Vendas no Varejo, a expectativa do mercado é um crescimento de 0,7% no valor total de vendas. Por fim, o Índice de Atividade Industrial do Fed de Filadélfia será divulgado na quinta-feira (18), a projeção do mercado é cerca de -19%.
Outros dados importantes para o mercado a serem divulgados no decorrer da semana: Índice Empire State de Atividade Industrial em Nova York, Estoques das Empresas (Mensal), Licenças de Construção (abril), Estoques de Petróleo Bruto. Além dos discursos dos membros do Comitê Federal de Mercado Aberto (FOMC).
Em relação a temporada de resultados nos Estados Unidos, destaque para: Walmart (WMT).
Resultados que serão reportados na próxima semana do mercado americano
Fonte: Interactive Investor
* PMO = Antes do mercado abrir (do inglês, Pre Market Open), AMC = Depois do mercado fechar (do inglês, After Market Close).
Europa
Em relação à Europa, a semana será marcada pelo discurso da Presidente do Banco Central Europeu (BCE), Christine Lagarde, na terça-feira (16). Além disso, destaque para a prévia do PIB do 1º trimestre na Zona do Euro.
Na seara de indicadores da Zona do Euro, destaque para: Produção Industrial, Variação no Emprego, Balança Comercial. Em específico para a divulgação do Índice de Preços ao Consumidor (IPC), responsável por medir a evolução dos preços de bens e serviços, a projeção é de 0,7% em abril.
No Reino Unido, destaque para o pronunciamento do governador do Banco da Inglaterra (BOE), Andrew Bailey, na quarta-feira (17). Além disso, teremos a divulgação da Variação no Número de Desempregados em abril, o indicador é responsável por medir a variação do número de pessoas desempregadas no Reino Unido durante o mês.
Já na Alemanha, a divulgação do Índice de Preços ao Produtor será destaque.
Ásia
No continente asiático, destaque a para a divulgação do PIB trimestral do Japão, na terça-feira (16), o mercado espera um aumento de 0,1% para o mesmo.
Em relação à China, teremos a divulgação da Produção Industrial de abril, responsável por medir a variação no valor total ajustado pela inflação de “output”(saída) produzida pelos fabricantes, minas e serviços públicos. A expectativa do consenso (Bloomberg) é de 10,8%. Além disso, destaque para: Vendas no Varejo e a divulgação da Taxa de Desemprego do país.
Cenário Nacional
No cenário brasileiro, destaque para a votação do projeto de lei do novo arcabouço fiscal na Câmara e no Senado, a votação está prevista para começar na terça-feira (16).
Principais resultados a serem reportados na próxima semana do mercado brasileiro
Fonte: InfoMoney – Elaboração própria
Este relatório foi elaborado pela Liga de Investimentos da UFPR, e não se trata de um relatório de análise, mas tão simplesmente um relatório que consolida as notícias públicas do mercado global. Ele tem como objetivo fornecer informações atuais que possam auxiliar o investidor a tomar sua própria decisão de investimento, não constituindo qualquer tipo de oferta ou solicitação de compra e/ou venda de qualquer produto. As informações contidas neste relatório são consideradas válidas na data de sua divulgação e foram obtidas de fontes públicas. A Equit Capital não se responsabiliza por qualquer decisão tomada pelo cliente com base no presente relatório.
